I Signori Azionisti sono convocati in Assemblea Ordinaria presso la sede della Società in Milano, Via dei Gracchi n. 35, in prima convocazione per il giorno 26 febbraio 2008 alle ore 11.00, ed occorrendo, in seconda convocazione, per il giorno 3 marzo 2008, stessi luogo ed ora, per deliberare sul seguente

1- Approvazione del progetto di bilancio al 31 ottobre 2007 e delibere inerenti e conseguenti;

2- Provvedimenti ex Art. 2446 Codice Civile;

3- Nomina di due amministratori ai sensi dell'art. 2386 Codice Civile;

4- Nomina del Collegio Sindacale.

Ai sensi dell'articolo 9 dello Statuto sociale avranno diritto di intervenire all'Assemblea tutti gli Azionisti che esibiscano la certificazione rilasciata dall'intermediario nel termine di due giorni non festivi precedenti la data della riunione assembleare, ai sensi di legge e di statuto.

Ai sensi dell'articolo 19 dello Statuto sociale l'elezione del Collegio Sindacale viene effettuata mediante il voto di lista. Hanno diritto a presentare liste di candidati i soci che, da soli o insieme ad altri, siano complessivamente titolari di azioni ordinarie rappresentanti almeno il 2,5% del capitale sociale; le liste dovranno essere depositate presso la sede sociale almeno quindici giorni prima della data fissata per la prima adunanza. Unitamente a ciascuna lista, entro il termine sopra indicato, dovranno essere depositate, le informazioni relative all'identità dei soci che hanno presentato la lista e la percentuale di partecipazione da essi complessivamente detenuta; l'apposita certificazione rilasciata dall'intermediario abilitato ai sensi di legge comprovante la titolarità del numero di azioni necessario per la presentazione della lista; una dichiarazione dei soci diversi da quelli che detengono, anche congiuntamente, una partecipazione di controllo o di maggioranza relativa, attestante l'assenza di rapporti di collegamento previsti dalla normativa applicabile con questi ultimi; e le dichiarazioni con le quali i singoli candidati accettano la candidatura e attestano, sotto la propria responsabilità, l'inesistenza di cause di ineleggibilità e di incompatibilità, nonchè la sussistenza dei requisiti normativamente e statutariamente prescritti per le rispettive cariche, unitamente ai curriculum vitae di ciascun candidato, contenenti un'esauriente informativa sulle caratteristiche personali e professionali di ogni candidato con indicazione degli incarichi di amministrazione e controllo ricoperti. Ogni lista contiene un numero di candidati pari al numero dei Sindaci effettivi ed a quello dei Sindaci supplenti elencati mediante un numero progressivo.

La documentazione relativa agli argomenti all'ordine del giorno, prevista dalla normativa vigente, resterà depositata presso la sede sociale e la Borsa Italiana S.p.A. nei termini di legge, con facoltà per gli azionisti di ottenerne copia. La documentazione sarà altresì consultabile sul sito Internet www.ventaglio.com.
In particolare, la documentazione relativa al secondo punto all'ordine del giorno verrà messa a disposizione nei termini di cui all'art. 74 Regolamento Emittenti Consob.

I Signori Soci sono invitati a presentarsi almeno un'ora prima dell'inizio dei lavori dell'Assemblea onde agevolare le operazioni di registrazione.

Si informano i Signori Azionisti che, ai sensi dell'art. 82, comma 2, lett. b) della Delibera Consob n. 11971/1999 e successive modificazioni ed integrazioni, il progetto di bilancio d'esercizio ed il bilancio consolidato al 31 ottobre 2007 approvati dal Consiglio di Amministrazione saranno disponibili presso la Sede Sociale e la Borsa Italiana S.p.A. a decorrere dal 29 gennaio 2008.

Tale documentazione sarà altresì pubblicata sul sito Internet www.ventaglio.com.

Le Relazioni del Collegio Sindacale e della Società di Revisione saranno rese pubbliche, con le medesime modalità, nei termini di legge.

Per il Consiglio di Amministrazione
Il Presidente Bruno Virginio Colombo

Milano, 29 gennaio 2008